Exempt Reporting Advisers ("ERA") adalah penasihat investasi yang tidak diwajibkan untuk mendaftar sebagai penasihat di U. S. Securities Exchange Commission ("SEC") atau regulator negara bagian, tetapi tetap harus membayar biaya dan melaporkan informasi publik melalui sistem IARD/FINRA.
Siapa yang harus mendaftar sebagai penasihat pelaporan yang dikecualikan?
Apakah Penasihat Pelaporan yang Dikecualikan? Penasihat investasi harus mendaftar ke baik otoritas sekuritas federal atau negara bagian, tergantung pada jumlah aset yang dikelola. “Penasihat kecil” (dengan aset di bawah $25 juta) hanya dapat mendaftar ke otoritas sekuritas negara bagian.
Siapa yang dikecualikan dari pendaftaran sebagai penasihat investasi?
The RBIC Advisers Relief Act juga mengamandemen Advisers Act pasal 203(m), yang mengecualikan pendaftaran penasihat investasi setiap penasihat yang semata-mata menasihati dana swasta dan memiliki aset yang dikelola di Amerika Serikat kurang dari $150 juta, dengan mengecualikan aset RBIC dari penghitungan menuju ambang $150 juta …
Apakah penasihat pelapor yang dikecualikan harus mengajukan Formulir ADV?
Semua penasihat pelaporan yang dikecualikan: Anda harus menyerahkan pengajuan Formulir ADV awal Anda dalam waktu 60 hari setelah mengandalkan pengecualian dari pendaftaran berdasarkan salah satu bagian 203(l) dari Advisers Act sebagai penasihat hanya untuk satu atau lebih dana modal ventura atau bagian 203(m) dari Undang-Undang Penasehat karena Anda bertindakhanya sebagai penasihat untuk …
Apakah penasihat pelapor yang dikecualikan tunduk pada aturan hak asuh?
Aturan hak asuh tidak berlaku untuk penasihat pelaporan yang dikecualikan. Dana ekuitas swasta dan dana investasi swasta lainnya sering menggunakan SPV untuk memfasilitasi pembuatan investasi portofolio.
